Главная / Бизнес в интернете

Методы Технического Анализа — Фигуры, Индикаторы и Теории. Технический анализ финансовых рынков

Существует два вида анализа финансовых рынков – фундаментальный и технический анализ финансовых рынков. Фундаментальный анализ предполагает прогнозирование будущей динамики цен на основе макро- и микроэкономических показателей, а также на основе анализа новостного фона. К фундаментальным показателям относятся: процентные ставки, уровень ВВП, уровень безработицы и т.д.

Технический анализ финансовых рынков предполагает прогнозирование будущей динамики цен на основе прошлого движения, поэтому преимущественно проводится на основе графиков. Основным в оценке финансовых рынков является поиск трендов и удобных точек для вхождения в рынок (покупки или продажи финансового инструмента).

При анализе товарных рынков хорошо показывают себя совмещение технического и фундаментального анализов. Так, например, пшеницу выгоднее всего покупать осенью после преодоления традиционного медвежьего летнего тренда. Пшеница осенью после сбора основного мирового урожая находится в районе минимальных цен, а конкретный момент покупки может показать пробой трендовой линии на графике.

Грамотный технический анализ товарных и финансовых рынков самодостаточен, в мире много успешных трейдеров, полностью игнорирующих фундаментальные и новостные показатели, они исходят из постулата «цена учитывает все». Таким образом, что бы ни происходило в мире и чего бы не ожидали участники торгов, это тут же найдет свое отражение в цене. Существует масса разворотных формаций, в том числе графических, возникновение которых на пике роста цены говорит о ближайшем окончании восходящего тренда. И только после сильного снижения цен оказывается, что таким образом инвестиционный мир отреагировал на выступление одного из министров.

При оценке финансовых рынков каждый трейдер сам для себя выбирает, какой вид анализа ему предпочтительнее и чему он больше доверяет – фундаментальному или же техническому анализу финансовых рынков. Главное, определиться, какой вид анализа наиболее предпочтителен, и строго следовать его указаниям.

Основанного на изучении графиков, исторических изменений на рынке, учитывающих цены активов, а также объемы сделок и открытых позиций.

Другими словами, технический анализ построен на прогнозировании изменения цены в будущем на основе изменения цен базовых активов в прошлом. Технический анализ изучает то, что уже случилось только на основе цен, времени, объемах. И на этих данных технический аналитик, обычно, строит свои собственные графики, или «чарты» (“charts”). При этом не важно, как и почему цена изменилась, благодаря каким факторам (например, увеличилась безработность, вырос индекс экономических настроений и пр.). Аналитик концентрирует свое внимание исключительно на графиках.

Технический анализ зародился еще в 17-18 веках. Торговцы рисом подметили изменения цен на рис во времени и создали такой вид графика, как «японские свечи ».

Но, тем не менее, основателем технического анализа по праву является Чарльз Доу. В конце 19 века он опубликовал серию статей, где раскрыл свою теорию – «теорию Доу ». Именно она и является прародителем технического анализа.

На данный момент существует огромное количество видов технического анализа, множество инструментов , индикаторов , графиков . С развитием компьютерных технологий и интернет-трейдинга есть возможность у каждого по-своему проанализировать график зависимости цены базового актива от времени, используя различные инструменты и индикаторы.

Технический анализ основан на трех принципах:

Движение рынка учитывает все. То есть текущая цена базового актива – это отражение всех известных данных, которые влияют на рынок. Это могут быть спрос и предложение, различные политические факторы и многое другое. Как уже было описано выше – технический аналитик не рассматривает причину движения цены, а только само движение цены.
Модели действительно существуют или движение цен подчинено тенденциям. С помощью технического анализа пытаются распознать модели поведения цен либо тенденции (тренды) их движения. При этом известные модели повторяются постоянно.
История повторяется. В течение более 100 лет благодаря техническому анализу выявляют и классифицируют различные модели. За это время психология человека поменялась незначительно, поэтому модели повторяются с определенной частотой.

Как правило, используя технический анализ, аналитики, в основном, «ловят» тренд, следуя поговорке «Тренд – твой друг», а затем, в нужное время, совершают сделку.

Также в техническом анализе рассматривают фигуры разворота тренда или паттерны. Эти паттерны формируются на графиках. Главное – это их вовремя распознать и войти в сделку. Самые распространенные фигуры – это «флаг», «двойная вершина» или «двойное дно», «тройная вершина» или «тройное дно».

Однако три принципа, на которых построен технический анализ, не всегда достоверны. Ведь на самом деле, история не всегда повторяются, а модели могут возникоть уже в несколько ином виде. Поэтому в техническом анализе есть доля субъективности. Каждый аналитик может трактовать график по-своему, используя при этом различные инструменты и свои определенные навыки. Основываясь на прошлом нельзя с точностью предсказать будущее.

Теперь выделим основные преимущества и недостатки технического анализа .

Преимущества технического анализа:

Технический анализ может быть использован для любого рынка и базового актива, применяя большое число инструментов.
Можно анализировать графики от 1 минуты до столетия. К примеру, индекс Доу-Джонса рассчитывается с 1896 года.
Огромное количество методик технического анализа.
Принципы технического анализа легко усвоить и понять. Методы технического анализа разработаны на основании того, что все действия происходят на реальном рынке.
В режиме реального времени используются только точные данные.

Теперь недостатки:

Элемент субъективности. Аналитик может увидеть на графике то, что он хочет увидеть, а не то, что есть на самом деле. Другими словами, аналитик не застрахован от своих эмоций.
Технический анализ не может утверждать, что какое-то событие произойдет непременно. Он может утверждать это только с определенной долей вероятности.

Несмотря на явные недостатки технического анализа, он отлично себя зарекомендовал. На рынке он используется все большим числом трейдеров. На это есть свои определенные причины:

уверенность трейдеров в тех, кто с успехом использует технический анализ;
увеличивающаяся потребность в краткосрочной торговле, для которой фундаментальный анализ не подходит;
технический анализ дает возможность выбора момента совершения сделки, чего не может дать фундаментальный анализ.

Здравствуйте, уважаемые посетители сайта и любители финансового рынка. Сегодня мы с вами поговорим про методы анализа финансовых рынков, рассмотрим их особенности, и выявим сильные и слабые стороны.

Нужно четко понимать тот факт, что форекс является очень изменчивой и непостоянной средой. Сегодня он ведет себя так, а завтра уже его состояние может быть совсем иным. Если вы хотите планомерно добиваться успеха на финансовом рынке, то вам необходимо будет постоянно развиваться и следить за форексом, чтобы, как говориться, быть в тренде последних событий.
Следить за финансовым рынком можно разными методами, например, с помощью индикатора

Финансовый рынок – это далеко не самая логичная сфера , и может вести себя он весьма непредсказуемо. Как показывает практика, даже наличие внушительного опыта и навыков далеко не всегда дает возможность выйти победителем в той или иной ситуации на форексе.

Безусловно, даже опытные трейдеры ошибаются, ведь никто заранее не может знать, куда пойдет цена. Форекс изменчив, так уж он устроен и изменить его сущность никак нельзя! Опытные трейдеры постоянно вносят коррективы в свои торговые подходы, чтобы наиболее гибко подходить к изменениям в рамках , дабы получать стабильную прибыль. Изучаем, .

Даже любой начинающий трейдер после ошибочных шагов начинает понимать, что для стабильной торговли на финансовом рынке необходимо выработать свой торговый подход, посредством которого человек будет анализировать ситуацию на форексе, и совершать те или иные действия.

Если человек изначально ведет несистемный трейдинг, то это в любом случае приведет его только к серьезным убыткам . Естественно, что в таком случае даже и не стоит думать о каких-то позитивных сподвижках на финансовом рынке.

Стоит понимать, что на текущий момент можно встретить огромное количество различных торговых подходов.

Какой конкретно выбрать, уже будет зависеть непосредственно от вас самих! Опять же, этот вопрос является достаточно субъективным!

А теперь давайте рассмотрим, какие методы анализа финансовых рынков существуют, и что можно конкретно выбрать?

Фундаментальный

Данный метод анализа рынка оценивает политическую и экономическую ситуацию в рамках определенной страны, или же по всему миру в целом. В целом, учитывается много политических и экономических показателей, которые в большей мере могут освещать ситуацию в рамках той или иной страны.
Например, можно изучить или пойти иным путем. Благо, что , где публикуются данные, посредством которых мы можем провести анализ ситуации. Конечно, вы должны понимать, что такие факторы делятся на предвиденные и непредвиденные.

Грубо говоря, публикацию предвиденных факторов мы знаем заранее, что, где и когда. Что касается непредвиденных факторов, то это своего рода форс мажорные обстоятельства, проявление которых мы не можем знать.

Например, вспомните происшествие на атомной станции Фукусима, ведь никто заранее не мог знать, что получится вот такое, это непредвиденный фактор. Опять же, мы не можем заранее знать, как маркет будет реагировать на тот или иной фактор, мы все уже видим по факту. Больше информации о техническом подходе к изучению активов узнаем на странице про .

Технический

Этот анализ рынка является наиболее распространенным, именно его наиболее часто используют трейдеры. В большей мере, используются , которые помогают оценить ситуацию на активе.

Конкретно говоря про технический подход, то мы стремимся предсказать тенденции рынка, посредством анализа прошлых ситуаций. Каждый трейдер прекрасно знает постулат, что история склонна повторяться. Например, изучаем для определения доминирующего направления движения графика.

Подавляющее большинство трейдеров в торговле использует именно технический анализ рынка, кроме того, этот анализ весьма обширен и имеет огромное количество различных направлений. Конечно же, найдутся энтузиасты, которые всячески раскритикуют этот подход, но опыт многих трейдеров показал, что технический анализ является грозным оружием в борьбе за прибыль в руках опытного трейдера. Тут исследуем для того, чтобы понимать в какой момент график находится во флете. А тренд и флет — это единственных два состояния графика, которые позволяют, применяя разные подходы заработать.

Свечной

В этом случае трейдер использует , которые могут указывать на разворот или продолжение текущей тенденции. Очень часто свечной анализ относят именно к техническому анализу, но, на мой взгляд, данный вид анализа имеет право на собственное самостоятельное существование. Хотите убедиться сами изучите страницу о , чтобы убедиться в потенциале этих свечных формаций.

Да, конечно, есть множество инструментов, которые встречаются и в техническом анализе, но концептуально, свечной анализ является самостоятельным методом торговли, где есть свои правила и закономерности такие как формация ?

Волновой

Данный подход еще давно был разработан Эллиотом, и подразумевает собой тот факт, что рынок имеет волнообразную формацию и при этом двигается волнами (читай — ). Если судить теоретически, и человек четко видит, какая волна сейчас развивается на графике, то он в большей мере может спрогнозировать, куда дальше пойдет цена.

Смотреть

Могу сказать, что данный метод анализа графиков достаточно сложный, и далеко не каждый может его использовать грамотно. Я уже писал о волновом анализе на странице про .

В любом случае, методов анализа финансовых рынков очень много, и только конкретно от вас зависит, что выбрать вам.

Вы можете спросить, а как выбрать то, что нужно? Здесь вам ничего не остается, как все это попробовать самостоятельно, и уже методом проб и ошибок выбрать то, что конкретно подходит вам. Иного пути здесь нет, да, это может занять много времени, но вам придется это сделать!

Технический анализ графика цены базового актива – это не что иное, как прогнозирование будущих котировок или направления движения цены актива на основе изучения графика, исторических изменений цены, ее модели поведения, а также объемов сделок и количества открытых позиций.

Данный вид анализа финансового рынка подразумевает определение будущего движения цены на основании прошлой модели поведения цены актива.

Важно помнить, что техническому анализу не интересны причины изменения цены базового актива, важно только показания цены, времени, объема.

По графику изменения цены относительно времени технический аналитик может выстраивать собственные графики, таким образом предсказывая движение цены.

Он смотрит только на графику и не важно, почему цена изменилась (например, вырос уровень безработицы, упал уровень ВВП). Анализ ведется только по графику.

Интересно то, что технический анализ зародился еще в семнадцатом веке в Японии.

Торговцы рисом заметили тенденцию в изменении цены товара относительно времени и придумали график – «японские свечи ».

Такой подход помогал японцам зарабатывать – покупать рис, предвещая рост цены, и продавая его, прогнозируя его падение цены.

Однако популярным технический анализ стал благодаря американскому издателю, редактору Wall Street Journal – Чарльзу Доу.

В конце девятнадцатого века в своей газете он опубликовал серию статей, посвященных «теории Доу ». Именно это теорию и положила начало популяризации и изучение технического анализа.

Теперь, в мире информационных технологий, заниматься техническим анализом может каждый трейдер.

Наиболее широко распространен данный вид анализа финансового рынка для интернет трейдинга и для бинарных опционов в частности.

На данный момент есть восемь видов графиков, сотни индикаторов, торговых стратегий, инструментов и теорий.

Технический анализ существует благодаря трем принципам

Движение рынка учитывает все. Выше уже упоминалась, что техническому аналитику не важна причина изменения движения цены актива, важен только график. Так вот первый принцип технического анализа и говорит нам, почему аналитик так поступает. То, как цена двигается на графике – это отражение всех известных и неизвестных факторов рынка – спрос и предложение, экономические и социальные факторы, и прочее. Важно само движение, но не его причина.
Движение цен активов подчинено трендам или модели действительно существуют. Как известно, модели поведения цены повторяются. Этим пользуются в техническом анализе, определяя различные паттерны и тренды на графике.
История повторяется. Причина повторения известных моделей в том, что психология человека не меняется либо меняется не значительно. Толпа следует за ценой одинаково вот уже более ста лет, поэтому модели – один из самых надежных видов трейдинга.

Очень часто трейдеры, использующие технический анализ, торгуют по направлению тренда. Это породило множество поговорок, таких как «Тренд – твой друг » или «Следуй за трендом ».

Также выделяют различные паттерны как фигуры продолжения или разворота цены.

Есть множество стратегий, основанных на паттернах, которые с успехом применяются.

Наиболее известные фигуры – это «Голова и плечи », «Флаг », «Вымпел », «Треугольник », «Двойное дно ».

Но есть и некоторые недостатки установленных принципов технического анализа.

Например, на основании прошлого нельзя с достоверностью спрогнозировать будущее, история не всегда повторяется, а модели могут возникать в несколько измененном виде, чем раньше.

Поэтому технический анализ – субъективен. Один аналитик может разглядеть на графике то, что не увидит другой. При этом оба могут делать разный вывод о дальнейшем движении цены актива.

Но нельзя не отрицать тот факт, что технический анализ все больше используется для заработка на финансовых рынках.

Все благодаря его преимуществам

В режиме реального времени используются точные котировки и показатели.
Множество теорий и методов технического анализа.
Технический анализ – легкий и понятный метод.
Анализ графика можно проводить от одной минуты до целого столетия.
Технический анализ можно использовать абсолютно для любого базового актива и, соответственно, рынка без ограничений с применением различных инструментов.

Есть у технического анализа и свои недостатки

Субъективность технического анализа. Технический аналитик не застрахован от своих чувств, эмоций, страхов, поэтому он может увидеть то, что хочет увидеть, а не то, что есть на самом деле.
Технический анализ не утверждает, что какое-либо событие произойдет непременно. Есть определенная доля вероятности события.

Тем не менее, технический анализ используется все большим количеством трейдеров.

На это есть свои определенные причины

Большая потребность для краткосрочной торговли (чем и является трейдинг бинарными опционами). Другой метод – фундаментальный анализ – для этого не подходит.
Есть возможность выбора момента входа в сделку по наиболее выгодной цене, чего также не сможет дать фундаментальный анализ.
Уверенность трейдеров в тех, кто с большим успехом применяет технический анализ.
Онлайн доступность технического анализа.

Продолжаем цикл статей про финансовый анализ - на сей раз, речь пойдет о фундаментальной аналитике. В статье будет рассмотрено применение фундаментального анализа к различным сегментам финансового рынка - долгового, товарно-сырьевого, срочного, рынка акций, Forex и т.д. Разберем как правильно использовать приемы фундаментального анализа, а также на конкретных примерах рассмотрим реакцию рынка на те или иные события.

Начнем с общих понятий. Фундаментальный анализ - совокупность методов текущей оценки и прогнозирования будущей конъюнктуры финансовых рынков и конкретных инструментов. Эти методы основаны на макроэкономических, финансовых, производственных, отраслевых и иных показателях, которые касаются того или иного рынка или конкретного инструмента. Например, если речь идет о валютной паре EURUSD, то для ее фундаментального анализа потребуются макроэкономические показатели США и Еврозоны, а также показатели платежного и торгового балансов регионов, которые напрямую отражают показатели валютных денежных потоков. Кстати, макроэкономические показатели можно брать из различных источников, например ресурсы fxstreet и econoday. Можно воспользоваться календарем в специализированном терминале Bloomberg через функцию ECO.

В данной статье фундаментальный анализ будет разделен по конкретному сегменту финансового рынку. Начнем с товарно-сырьевого рынка.

Основные фундаментальные факторы влияющие на этот рынок:

данные по запасам сырья в крупнейших странах-потребителях (например - для нефтяного сегмента важными являются недельные данные по запасам от Минэнерго США);
макростатистика крупнейших стран-потребителей сырья (например, цены на многие промышленные металлы зависят от статистики по производственному сектору в США);
прогнозы специализированных авторитетных агентств и ведомств (к примеру - прогнозы по производству и спросу международного союза кофе сильно влияют на биржевые котировки кофейного сырья);
факторы природного и геополитического характера. Так, очень часто плохие климатические условия негативно влияют на урожай тростникового сахара, что повышает цены на мировом рынке, а геополитические конфликты на Ближнем Востоке вот уже полвека провоцируют резкий рост мировых цен на сырую нефть.

Товарно-сырьевые рынки анализировать сложнее, чем какой-либо другой сегмент финансового рынка. Дело в том, что этот рынок не связан с конкретной страной или экономическим объединением, и на него влияет целый комплекс факторов, многие из которых как-то спрогнозировать просто не представляется возможным. Тем не менее, если внимательно следить за новостным фоном, отслеживать сообщения авторитетных международных агентств и анализировать статистику крупнейших потребителей и производителей сырья, то можно вполне успешно опираться на фундаментальный анализ в торговле на данном рынке.

Теперь к рынку акций. Ключевыми фундаментальными факторами влияния в этом сегменте являются:

корпоративные отчеты (очень часто отчетности крупнейших компаний оказывают влияние на профильный сектор или даже на рынок в целом в той или иной стране);
отраслевая статистика и прогнозы (например, если международное агентство авиасообщения ICAO прогнозирует слабый спрос на авиаперелеты в мире, то это порождает распродажу акций авиакомпаний);
макростатистика, особенно в крупнейших экономиках мира (так, статистика по занятости вне сельского хозяйства в США традиционно оказывает сильнейшее влияние на все мировые финансовые рынки в целом, и в первую очередь - сегмент рынка акций);
заседания крупнейших мировых Центральных Банков (сейчас рынки пристально следят буквально за каждым заявлением ФРС США, ожидая услышать какие-либо прогнозы по денежно-кредитной политике регулятора).

Очень часто корпоративные новости оказывают сильное влияние на котировки акций того или иного эмитента. Например, всякий раз, когда Apple проводит презентацию своего нового продукта, рынки внимательно следят за реакцией общественности, и в зависимости от нее следует реакция инвесторов в акциях компании.

Когда в 2013 году сгорел электрокар Tesla S акции компании на бирже обвалились более чем на 12%. Поэтому если вы при торговле акциями применяете фундаментальный анализ, крайне важно следить за корпоративными событиями и новостями.

И наконец, на сегмент Forex влияют следующие фундаментальные факторы:

макростатистика стран-эмитентов конкретной валюты и крупнейших экономик мира;
итоги заседаний крупнейших мировых Центральных Банков;
специфичные факторы, которые оказывают влияние на отдельные валюты - например, сырьевые валюты сильно зависят от мировых цен на тот или иной сырьевой товар (так, канадский доллар имеет сильную корреляцию с ценами на нефть). На такие валюты, как российский рубль и турецкая лира сильное влияние оказывают также геополитические факторы и т.д.

Будьте в курсе всех важных событий United Traders - подписывайтесь на наш